PT Sinar Mas Multiartha Tbk (SMMA) kembali menegaskan posisinya di pasar keuangan dengan rencana menerbitkan Obligasi Berkelanjutan III Tahap III Tahun 2025. Penerbitan obligasi ini memiliki nilai pokok sebesar Rp 300 miliar, menjadi bagian penting dari program Penawaran Umum Berkelanjutan (PUB) Obligasi Berkelanjutan III yang mengincar perolehan dana maksimal hingga Rp 5 triliun.
Berdasarkan informasi prospektus yang disampaikan melalui Keterbukaan Informasi Bursa Efek Indonesia (BEI) pada Rabu, 13 Agustus 2025, obligasi ini dirancang secara tanpa warkat. Artinya, bukti utang bagi pemegang obligasi akan diwakili oleh sertifikat jumbo obligasi yang diterbitkan oleh SMMA atas nama Kustodian Sentral Efek Indonesia (KSEI). Kualitas obligasi ini juga diperkuat dengan perolehan peringkat irAA dari PT Kredit Rating Indonesia (KRI), menunjukkan stabilitas dan kredibilitas yang tinggi.
Obligasi SMMA ini ditawarkan kepada investor dengan nilai 100% dari jumlah pokok obligasi. Pembelian obligasi tersebut dapat dilakukan dengan jumlah minimal satu satuan perdagangan, yakni sebesar Rp 5.000.000 dan/atau kelipatannya.
SMMA menetapkan tingkat bunga yang kompetitif sebesar 8,50% per tahun untuk obligasi ini, dengan jangka waktu 5 tahun terhitung sejak tanggal emisi. Pembayaran bunga akan dilakukan secara berkala setiap tiga bulan. Pembayaran bunga perdana dijadwalkan pada tanggal 21 November 2025, sedangkan pembayaran terakhir sekaligus tanggal jatuh tempo obligasi adalah 21 Agustus 2030. Manajemen SMMA dalam prospektusnya menegaskan, “Pembayaran obligasi dilakukan secara penuh sebesar 100% dari jumlah pokok obligasi pada saat tanggal jatuh tempo,” menjamin pengembalian modal investor secara penuh.
Dalam proses penerbitan ini, PT Sinar Mas Sekuritas dipercaya sebagai penjamin pelaksana emisi obligasi. Berikut adalah jadwal penting terkait penawaran umum obligasi SMMA yang patut dicatat oleh calon investor:
- Tanggal Efektif: 28 Maret 2024
- Masa Penawaran Umum Obligasi: 13-15 Agustus 2025
- Tanggal Penjatahan: 19 Agustus 2025
- Tanggal Pengembalian Uang Pemesanan: 21 Agustus 2025
- Tanggal Distribusi Obligasi Secara Elektronik (Tanggal Emisi): 21 Agustus 2025
- Tanggal Pencatatan di Bursa Efek Indonesia: 22 Agustus 2025